الاستثمار في الذهب – كيفية شراء الذهب؟ بينما انخفضت أسعار العديد من أسهم الشركات في صيف عام 2020 بداية جائحة كورونا، وصل سعر الذهب حينها إلى مستويات قياسية جديدة. حتى خلال الأزمة المالية عام 2007 انخفضت أسعار الأسهم في جميع أنحاء العالم، في حين أن سعر الذهب وقتها ارتفع بسرعة. بالتالي تم تقليل الخسارة الإجمالية لمحفظة تحتوي على الذهب خلال هذه الأزمات.
ملاحظة: بشكل عام، تتعافى أسواق الأسهم دائما بعد الأزمات. طالما لم تبع الأسهم في حين انخفاض أسعارها، فأنت لم تخسر فعليا.
خيارات الاستثمار بالذهب
إذا قررت استثمار جزء من أموالك في الذهب، فهناك العديد من الخيارات المتاحة لك.
• سبائك الذهب و الأونصات
الأونصات و السبائك المصنوعة من الذهب هي الحل الشائع للكثيرين عندما يتعلق الأمر بالاستثمار بالذهب. فإنها توفر لك الفرصة للإمساك بالذهب في يديك. عادة ما تصنع هذه المنتجات من الذهب الخالص (99،9% ذهب).
ما هي التكلفة؟
يتم إصدار معظم العملات الذهبية و الأونصات بسعر قريب من قيمة الذهب الموجود في هذه العملات. هناك عملات ذهبية تزن أونصة كاملة (31،1 جرام)، كما هناك أيضا عملات ذهبية ذات وزن أقل. في مايو 2023 كان السعر العالمي للأونصة حوالي 2.000 دولار. بينما يتغير السعر كل يوم.
بعض البائعين يقدمون خدمة التوصيل إذا طلبت العملات الذهبية من على الإنترنت، لكن عليك أن تتحمل تكاليف التوصيل.
كيفية الاستثمار فى الذهب؟ أين يمكنك شراء أو بيع سبائك الذهب أو العملات الذهبية؟
تبيع البنوك و تجار المعادن الثمينة العملات الذهبية.
عند شراء الذهب من الأفضل أن تسأل بعناية عما إذا كان يمكنك بيع العملات الذهبية مرة أخرى في نفس المكان، فهناك بعض البنوك تبيع الذهب لعملائها لكن لا تشتريه مرة أخرى.
على أي حال إن سعر البيع للعميل أكبر من سعر الشراء من العميل، فمقدمو الخدمة أيضا يريدون كسب المال من التجارة. الفرق عادة ما يتجاوز ال 5% للأونصة. كلما كانت العملة الذهبية أخف وزنا، زاد هامش الاختلاف بين البيع و الشراء. إذا كنت ترغب في الحصول على أكبر قدر ممكن من الذهب مقابل أموالك، فمن الأفضل شراء عدد قليل من عملات الذهب الكبيرة بدلا من الكثير من العملات الصغيرة.
ملاحظة: لسوء الحظ أن هناك العديد من مقدمي الخدمات المشكوك فيهم في السوق، لذا انتبه جيدا.
• كيفية الاستثمار فى الذهب؟ شراء الذهب كمجوهرات؟
كيفية الاستثمار فى الذهب؟ عادة لا يتم تقديم المجوهرات الذهبية على شكل ذهب خالص، و لكن تتكون معظم هذه المجوهرات من خلط الذهب مع معادن أخرى.
ملاحظة: يعتبر ذهب 585 من بين الأنواع الأكثر شيوعا. يشكل محتوى الذهب في هذا النوع نسبة 58،5%.
ما هي قيمة المجوهرات الذهبية؟
لا يشمل سعر المجوهرات الذهبية قيمة المعدن الثمين فحسب، بل يشمل أيضا تكلفة المعالجة (المصنعية)، و بالطبع هامش ربح التاجر.
غالبا ما يحصل مشتري قطع المجوهرات الصغيرة التي تكلف حوالي 200 إلى 300 دولار، فقط على ذهب بقيمة نصف سعر المجوهرات كحد أقصى.
نظرا لوجود اختلافات كبيرة للغاية في الأسعار، ننصحك قبل الشراء بمعرفة تكلفة جرام الذهب بالضبط حاليا. يتم نشر سعر الذهب على مواقع البورصات أو البنوك، إنها متاحة بسهولة للجميع، و من ثم تحويله إلى العملة المحلية على أساس سعر الصرف. كان سعر جرام الذهب في مايو 2023 حوالي 64 دولار. لكن نظرا لأنك لا تحصل على ذهب خالص عند شرائك المجوهرات 585 مثلا، فإن سعر جراما واحدا من هذه المجوهرات يكون أقل من سعر جرام الذهب الخالص. أي أن الجرام الواحد من الذهب 585 لا يساوي 64 دولار، لكن “فقط” 58،5% منه، ما يساوي 37،44 دولار. اسأل التاجر عن الوزن و محتوى الذهب الخالص إذا كنت تريد تجنب دفع مضاعف القيمة الفعلية لقطعة المجوهرات الخاصة بك.
ملاحظة: بعض المجوهرات ذات قيمة مرتفعة أيضا، و يعتمد ذلك على المعادن التي يتكون منها الخليط. مرة أخرى، اسأل التاجر بالضبط.
هل المجوهرات الذهبية مناسبة للاستثمار؟
بسبب الرسوم الإضافية المرتفعة غالبا على قيمة الذهب الفعلية، فإن المجوهرات أقل ملاءمة للاستثمار من العملات الذهبية أو السبائك. و مع ذلك يمكن أن يكون للمجوهرات أيضا قيمة غير ملموسة: ربما تكون القلادة المصنوعة بشكل جميل أكثر ملاءمة كهدية من العملة الذهبية.
• صناديق الذهب (Goldfonds)
إذا كنت لا ترغب في شراء سبائك ذهبية أو اونصات بشكل مباشر، هناك العديد من البدائل المتاحة، و تعتبر صناديق الذهب من أهمها.
ما هو صندوق الذهب؟
صناديق أسهم الذهب، هي صناديق يقوم مدراؤها بالاستثمار بالمعدن الثمين بطريقة أو بأخرى. يقوم مدير الصندوق بشراء أسهم الشركات التالية، على سبيل المثال: مناجم الذهب، شركات تصنيع المجوهرات، شركات تجارة الذهب…
من خلال صناديق أسهم الذهب تستطيع الاستثمار بشكل غير مباشر في المعدن الثمين. ارتفاع سعر الذهب لا يعني تلقائيا أن سعر الصندوق يتطور بنفس المستوى. تتمثل ميزة صناديق الأسهم هذه، بأن المستثمرين قادرين على الاستثمار بشكل غير مباشر في المعدن الثمين بقليل من المال و دون الحاجة إلى شراء سبائك أو عملات ذهب.
من المهم أن تعرف أن المستثمرين في صناديق الذهب يأملون دائما أن يرتفع سعر الذهب، لأن هذه الصناديق بذلك ستحقق عوائد أعلى.
• أسهم مناجم الذهب
سنسلط الضوء في هذا المقال على أسهم مناجم الذهب أيضا. من خلال هذه الأسهم يمكنك الاستثمار في الشركات التي تستخرج الذهب، و التي يمكن أن تتطور أسعارها بشكل مختلف تماما عن سعر الذهب. يمكن أن يصبح منجم الذهب غير اقتصادي حتى عندما يكون سعر الذهب مرتفعا و يسبب خسائر للمستثمرين. و العكس صحيح فيمكن أن تكون تكاليف الاستخراج منخفضة مقابل سعر الذهب و بذلك يتم تحقيق أرباح مضاعفة.
لذلك، ليس فقط الطلب على الذهب و سعر الذهب يلعبان دورا في أداء هذه الأسهم، و لكن أيضا مدى ربحية الشركة نفسها. يمكن أن يكون للتقلبات العامة في سوق الأوراق المالية تأثير سلبي أو إيجابي على قيمة هذه الأسهم.
باختصار، لا يتبع سعر هذه الأسهم أو الصناديق بالضرورة مسار سعر الذهب. يمكن أن تتضاعف او تنخفض أسعار الأسهم أيضا عندما ترتفع أسعار الذهب. من أهم العوامل لربحية هذه المناجم هي توفر إدارة ذات خبرة و كفاءة عالية.
كيفية الاستثمار فى الذهب: الخلاصة
بغض النظر عن خيار الشراء المفضل لديك، يجب أن تعلم، أن الذهب لا يدفع فائدة أو أرباحا سنوية. كما أن أداء الذهب كان على المدى الطويل (على مدى عقود) أعلى فقط من أداء الاستثمارات الأخرى مثل الأسهم و العقارات في فترات قليلة جدا. لكن الذهب يساعد في استقرار أداء المحفظة الاستثمارية خلال الأزمات المالية.
